放贷利率受限，民间借贷公司望而却步

　　日前，中国人民银行研究局副局长刘萍透露，由央行拟出的《放贷人条例》的草案已经完成，并提交了国务院法制办。业内人士表示，该草案一旦获得审批通过，意味着地下钱庄将在法律层面上获得肯定，民间资本将告别“地下”状态，民间借贷企业或个人有望正式浮出水面，其存在有望合法化。据悉，央行草拟这一条例，是为了规范民间借贷市场秩序，希望通过该条例使得民间资本浮出水面，以便更充分地去解决中小企业融资难题。

　　根据该条例，个人有望合法注册从事放贷业务，但前提条件是放贷的钱必须是自有资金、不非法吸收存款、借贷利率不超过基准利率的4倍，此外，公司老板和高管应无犯罪记录和不良信用记录，符合条件者可向银行主管部门提请前置审批，后到工商部门注册。刘萍表示，准入门槛参照今年央行发布的《小额贷款公司试点的指导意见》，可能适当放宽。

　　在当前这样一个经济形势下，民间借贷公司在解决中小企业融资难题方面起到了举足轻重的作用。若这一条例获批，对民间借贷而言，是否真的能起到预期的效果呢？对此，记者采访了广州凌智融投资发展有限公司融资贷款部项目经理冯小姐。

　　“若民间借贷响应央行，都按照《放贷人条例》相关规定来，其最终的结果还是帮不了中小企业融资。换言之，央行拟出的此条例的目的很难达到。”冯小姐表示，“地下钱庄”式的民间借贷公司是高成本运作，条例规定的“不超过基准利率4倍”的借贷利率对高风险高成本运营的民间借贷公司来说，其实是不合理的，利率过低，公司的收益就会降低，这样一来可能导致公司运转承受很大压力。条例中“不超过基准利率4倍”，所谓基准利率，是人民银行公布的商业银行存款、贷款、贴现等业务的指导性利率。换言之，基准利率与央行的基准利率是协调的，甚至一致。上月底，央行下调金融机构人民币存贷款基准利率。其中，一年期贷款基准利率由原先的6.93%下调至6.66%。以此推算，民间借贷若要合法化，其借贷利率将不能高于26.64%。

　　冯小姐认为，借贷利率不高于基准利率的4倍，从市场调控而言，这个利率水平相当于典当行的费率。典当行和银行贷款都是需要产权抵押的，风险相对小了许多。而民间借贷的抵押贷款门槛低，只要贷款需求方有房子产权，有还款来源即可，民间借贷公司放款来源是自有资金，没有国家法律层面的保护和严格的抵押条件，与典当行和银行相比，风险加大了许多。

　　此外，据冯小姐透露，民间借贷除了资金来源和风险跟银行不同，其贷款业务承办条件、服务、是否受法律保护等也不一样。一直以来，民间借贷被定位为“地下钱庄”，不受国家法律保护，是“私权”，有的甚至被划为高利贷，受到行外偏见。如今央行提交的《放贷人条例》草案从某个层面而言，是一个好的开端，起码从立法上承认了民间借贷公司的地位和身份。

　　对于民间借贷公司贷款利率问题，冯小姐表示，按照国家相关规定合法注册依法经营的融资贷款型公司，其借贷利率之所以比银行高，是因为民间借贷公司放贷条件比银行宽松许多，甚至可以无抵押贷款，放款速度可以快到2小时以内，放款来源是自有资金，不是非法集资而来，一旦贷款无法回收，只能自己承担损失，故其承担的风险比银行大了许多，从各个层面而言，贷款利率高于银行是合理的。据了解，目前的民间借贷公司借贷利率一般是银行贷款利率的5倍左右，遇到特殊情况如风险高了其利息会相对高些，其贷款期限一般是三个月以内，属于短期贷款，旨在帮助急需资金周转的企业或个人提供方便。

　　近几个月，央行几次下调贷款基准利率，而且并不排除继续下调的可能。这样一来，民间借贷公司要实现合法化，其贷款利息也将面临下调。冯小姐表示，尽管合法化能让民间借贷公司名正言顺，但是由于贷款利率的限制，可能使得不少民间借贷公司望而却步。